Top 3 der leistungsstärksten Rohstofffonds

Die drei besten Rohstofffonds, sortiert nach der einjährigen Gesamtrendite, sind der U.S. Gasoline Fund, der U.S. Brent Oil Fund und der Invesco DB Energy Fund. Im vergangenen Jahr haben alle drei Fonds einen deutlichen Wertzuwachs verzeichnet und sind mindestens doppelt so stark gestiegen wie ein wichtiger Rohstoffindex. Außerdem haben sie den breiten Markt übertroffen. Der erste ETF investiert hauptsächlich in kraftstoffbezogene Terminkontrakte, der zweite konzentriert sich auf Rohöl-Futures und der dritte hält eine Mischung aus Öl- und Gas-Futures.

Basics

In den letzten zwölf Monaten sind drei führende Rohstofffonds um beeindruckende 47% gestiegen und haben von der anhaltend hohen Ölpreislage bis zu einem Achtjahreshoch profitiert. Diese Fonds, namentlich der U.S. Gasoline Fund, der U.S States Brent Oil Fund und der Invesco DB Energy Fund, sind auf Terminkontrakte für verschiedene Rohstoffe spezialisiert, darunter Rohöl, Erdgas, Benzin und Heizöl. Bemerkenswert ist, dass sich diese Exchange-Traded Funds (ETFs) auf die Abbildung physischer Rohstoffe und nicht auf Unternehmen, die Rohstoffe produzieren, fokussieren.

In den USA werden rund 50 Rohstoff-ETFs aktiv gehandelt, ohne inverse und gehebelte Fonds sowie solche mit weniger als $50 Millionen an verwaltetem Vermögen (AUM). Im vergangenen Jahr haben die prominenten ETFs ihre Widerstandsfähigkeit gezeigt, indem sie den 19%igen Rückgang des S&P 500 sowie die 19%igen Zuwächse des Dow Jones Commodity Index übertrafen. Obwohl einige Rohstoffe, wie Öl und Gas, von den Höchstständen Anfang 2022 gefallen sind, hat die jüngere Lockerung der COVID-Beschränkungen durch die chinesische Regierung in der zweitgrößten Volkswirtschaft der Welt die Preise wiederbelebt. 

United States Gasoline Fund LP (UGA)

• Performance Over One Year: 46.0%
• Expense Ratio: 0.97%
• Annual Dividend Yield: N/A
• Three-Month Average Daily Volume: 38,572
• Assets Under Management: $82.6 million
• Inception Date: Feb. 26, 2008
• Issuer: Marygold Cos, Inc.

UGA operiert als Rohstoffpool und nutzt Anlegergelder, um Futures und Optionen auf Rohstoffe zu handeln, mit besonderem Fokus auf die Nachbildung der Benzinpreisentwicklung. Der ETF ermöglicht es Anlegern, auf steigende Benzinpreise zu spekulieren, indem er in Futures-Kontrakte auf reformuliertes Benzin-Mischprodukt für Sauerstoffanreicherung (RBOB) und andere benzinnahe Futures investiert. Zusätzlich kann der Fonds in Forwards und Swap-Kontrakte eingehen. UGA ist darauf ausgerichtet, kurzfristige taktische Anpassungen im Energiemarkt umzusetzen und eignet sich möglicherweise nicht für Anleger, die einen langfristigen Buy-and-Hold-Ansatz verfolgen.

United States Brent Oil Fund (BNO)

• Performance Over One Year: 35%
• Expense Ratio: 1%
• Annual Dividend Yield: N/A
• Three-Month Average Daily Volume: 780,203
• Assets Under Management: $143.3 million
• Inception Date: June 10, 2010
• Issuer: Marygold Cos, Inc.

Das Ziel von BNO ist es, die täglichen prozentualen Veränderungen seines Nettoinventarwerts (NAV) mit den Schwankungen des Spotpreises von Brent-Rohöl in Einklang zu bringen, die durch Bewegungen des Benchmark-Öl-Futures-Kontrakts von BNO bestimmt werden, einem Near-Month-Futures-Kontrakt an der ICE Futures Exchange. Da Brent-Rohöl anders bepreist wird als West Texas Intermediate (WTI), bietet BNO eine Alternative zur Exposition gegenüber anderen Ölmärkten. Der Fonds hält vorwiegend Brent-Rohöl-Futures-Kontrakte und kann ebenfalls in Forwards und Swaps investieren.

Invesco DB Energy Fund (DBE)

• Performance Over One Year: 34%
• Expense Ratio: 0.75%
• Annual Dividend Yield: N/A
• Three-Month Average Daily Volume: 99,992
• Assets Under Management: $94 million
• Inception Date: Jan. 5, 2007
• Issuer: Invesco

DBE investiert gezielt in Futures-Kontrakte global gehandelter Energierohstoffe, darunter WTI-Rohöl, Heizöl, Brent-Rohöl, RBOB-Benzin und Erdgas. Sein Hauptziel ist die Nachbildung der Änderungen des DBIQ Optimum Yield Energy Index Excess Return, der Futures-Kontrakte auf stark gehandelte Energierohstoffe umfasst. Der Fonds bietet Anlegern einen kosteneffizienten und bequemen Weg, um Zugang zu Energie-Rohstofffutures zu erhalten. Dennoch ist zu beachten, dass der Fonds aufgrund seines Fokus auf stark volatile Märkte nicht für alle Anleger geeignet sein kann.

Conclusion

Der U.S. Gasoline Fund, der U.S. Brent Oil Fund und der Invesco DB Energy Fund zeichnen sich als die leistungsstärksten Rohstofffonds aus und weisen beeindruckende Ein-Jahres-Renditen auf. Sie haben einen wichtigen Rohstoffindex übertroffen und den breiten Markt hinter sich gelassen, was ihre Widerstandsfähigkeit und ihr Wachstumspotenzial unterstreicht. Jeder Fonds verfolgt eine eigene Anlagestrategie und konzentriert sich jeweils auf benzinnahe Futures, Rohöl-Futures bzw. eine Mischung aus Öl- und Gas-Futures. Anleger, die kostengünstig in Energierohstoffe investieren möchten, könnten diese Fonds attraktiv finden, sollten jedoch die Volatilität dieser Märkte berücksichtigen.