Gli investitori spesso cercano opzioni d'investimento economiche e facilmente negoziabili. Gli exchange-traded fund (ETF) soddisfano questi criteri. Gli ETF sono veicoli d'investimento che offrono un portafoglio diversificato di titoli, replicando vari indici. Questi indici raggruppano società in base a fattori come la classe di attività, la dimensione aziendale o il settore. Gli ETF auriferi offrono agli investitori esposizione al mercato dell'oro senza la necessità di possedere fisicamente l'oro o investire direttamente nelle società minerarie. In questo articolo esploreremo quattro ETF auriferi che pagano dividendi, offrendo vantaggi agli investitori in termini di generazione di reddito e gestione del rischio.
Gli ETF auriferi consentono agli investitori di partecipare alla performance del mercato dell'oro senza doversi occupare della logistica del possesso fisico dell'oro. Questi fondi tipicamente detengono lingotti d'oro o contratti future sull'oro, rendendo più agevole per gli investitori comprare e vendere asset legati all'oro.
I dividendi nel contesto degli ETF auriferi sono una caratteristica relativamente rara, poiché la maggior parte degli investimenti legati all'oro non genera reddito da dividendi. Gli ETF auriferi che pagano dividendi investono principalmente in azioni di società minerarie aurifere. I dividendi offerti da questi ETF possono agire come un cuscinetto contro la volatilità di mercato, fornendo agli investitori un flusso regolare di reddito anche quando la performance dell'indice sottostante è deludente.
Passiamo ai dettagli di quattro ETF minerari auriferi degni di nota che offrono pagamenti di dividendi ai loro investitori.
Lanciato nel 2006 da Van Eck, il VanEck Vectors Gold Miners ETF (GDX) è uno dei più grandi e più scambiati ETF auriferi, con circa 14,3 miliardi di dollari in attività nette. GDX è quotato sul NYSE Arca Exchange.
Il portafoglio di questo ETF comprende 56 partecipazioni, molte delle quali sono tra le più grandi società aurifere al mondo, selezionate in base alla capitalizzazione di mercato, con un requisito minimo di 750 milioni di dollari. Partecipazioni note includono Newmont, Barrick Gold e Franco-Nevada. GDX replica l'indice NYSE Arca Gold Miners Index, un punto di riferimento per l'industria mineraria aurifera.
GDX ha un rapporto di spese dello 0,52% e offre un rendimento da dividendi dell'1,15%. Paga dividendi annualmente, con una distribuzione di $0,5348 per azione nel 2021. È importante notare che gli ETF che detengono oro fisico o contratti future sull'oro non forniscono rendimenti da dividendi.
Nel 2009 Van Eck ha lanciato il VanEck Vectors Junior Gold Miners ETF (GDXJ). Con circa 4,4 miliardi di dollari in attività nette, questo ETF integra il più grande GDX offrendo esposizione a società minerarie aurifere con capitalizzazioni di mercato inferiori.
GDXJ mira a replicare il Market Vectors Global Junior Gold Miners Index, progettato per riflettere la performance di società small- e mid-cap che generano la maggior parte dei loro ricavi dall'estrazione di oro e argento. Il portafoglio dell'ETF include 100 partecipazioni, con la posizione più grande che rappresenta meno del 6% del valore totale del portafoglio.
Tra le principali partecipazioni di GDXJ figurano Pan-American Silver, Evolution Mining e Yamana Gold. A differenza dei fondi più grandi, questo ETF ha un portafoglio più diversificato, con le prime 10 partecipazioni che rappresentano meno del 40% delle attività totali.
GDXJ ha un rapporto di spese dello 0,52% e offre un rendimento da dividendi dell'1,76%. L'ultimo dividendo per GDXJ è stato di $0,7454 per azione. Dalla sua creazione, il fondo ha distribuito dividendi in 11 dei 13 anni.
Il Sprott Gold Miners ETF (SGDM) ha debuttato nel 2014. Con una capitalizzazione di mercato attuale di quasi 269 milioni di dollari, SGDM detiene azioni in 33 società prominenti attive nell'estrazione di oro e argento. Queste società sono nomi ben noti nell'industria dei metalli preziosi.
L'ETF è progettato strategicamente per replicare la performance del Solactive Gold Miners Custom Factors Index TR, che comprende anch'esso 32 distinte società di metalli preziosi. SGDM presenta un rapporto annuo di spese operative dello 0,52%, sebbene una deroga dell'advisor d'investimento riduca questo valore a una commissione netta del fondo dello 0,50%. Gli investitori possono aspettarsi un rendimento da dividendi dell'1,22%, e il fondo ha pagato dividendi in modo coerente dal 2018. Recentemente, l'ETF ha distribuito un dividendo di $0,36 per azione.
BlackRock ha introdotto l'iShares MSCI Global Gold Miners ETF (RING) nel 2012. RING gestisce circa 577 milioni di dollari in attività nette e replica l'MSCI ACWI Select Gold Miners Investable Market Index. Ciò significa che rispecchia la performance di società impegnate nell'estrazione dell'oro sia nei mercati sviluppati che in quelli emergenti, a condizione che l'attività mineraria aurifera sia la loro principale fonte di ricavi.
Il portafoglio di RING è composto da 38 società, con le sue prime tre partecipazioni rappresentate da Newmont, Barrick Gold e Agnico Eagle Mines Ltd. Queste tre partecipazioni rappresentano collettivamente circa la metà del portafoglio totale dell'ETF.
Con un rendimento da dividendi del 2,08% e un basso rapporto di spese dello 0,39%, RING offre distribuzioni semestrali. L'ultima distribuzione è stata di $0,33 per azione, dopo una distribuzione di $0,31.
Quando si tratta di ETF auriferi, ci sono diverse opzioni da considerare. Queste opzioni differiscono per patrimonio gestito, numero di società detenute e costi di gestione del fondo. Inoltre, i fondi variano nei tempi delle distribuzioni dei dividendi e nei livelli dei rendimenti da dividendo. Pertanto, è importante che gli investitori valutino attentamente i propri obiettivi d'investimento, la tolleranza al rischio e le esigenze di reddito prima di selezionare un ETF aurifero che si allinei con le loro necessità. Gli ETF di società minerarie aurifere che pagano dividendi possono offrire un'opportunità distintiva per generare reddito e diversificare all'interno di un portafoglio d'investimento complessivo.