Wat is de Financial Conduct Authority (FCA)?

De Financial Conduct Authority (FCA) houdt toezicht op de werking van de financiële markten in het Verenigd Koninkrijk. De FCA streeft ernaar integriteit en eerlijkheid op de markt te behouden door de belangen van consumenten te beschermen, de stabiliteit van de financiële markten te bewaren en gezonde concurrentie te bevorderen. De FCA, die opereert onder bevoegdheid van de Britse Treasury en het Parlement, is een publieke instantie. Zij heft vergoedingen bij de ondernemingen die zij reguleert.

Basisprincipes

Het waarborgen van de integriteit en eerlijkheid van het financiële landschap van het Verenigd Koninkrijk valt onder de verantwoordelijkheid van de Financial Conduct Authority (FCA). Deze toezichthouder houdt toezicht op de werking van de nationale financiële markten en streeft naar een gelijk speelveld voor particulieren, bedrijven en de bredere economie. De FCA is een autonome financiële waakhond die functioneert onder toezicht van het Treasury en verantwoording aflegt aan zowel het Britse financiële stelsel als het Parlement. Haar kernactiviteiten omvatten het beschermen van consumenten, het waarborgen van marktstabiliteit en het bevorderen van concurrentie.

Sinds februari 2023 leidt Ashley Alder de raad van bestuur van de FCA. Hiervoor was Alder chief executive officer bij de Securities and Futures Commission (SFC) in Hongkong. Daarnaast was hij voorzitter van de International Organization of Securities Commissions (IOSCO).

Rol van de Financial Conduct Authority

Om haar strategische visie uit te voeren, nastreeft de Financial Conduct Authority (FCA) drie kerndoelen: consumenten beschermen, de integriteit van het Britse financiële systeem handhaven en sterke concurrentie tussen aanbieders van financiële diensten stimuleren — altijd in het belang van consumenten.

Op 1 april 2013 werd de FCA opgericht en nam zij het toezicht op gedrag en relevante prudentiële regelgeving over van de Financial Services Authority (FSA). De wettelijke doelstellingen van de FCA zijn vastgelegd in de Financial Services and Markets Act 2000 en later aangepast door de Financial Services Act 2012. Deze wetgeving, ingevoerd als reactie op de financiële crisis van 2008-2009, bracht ingrijpende hervormingen in het Britse toezicht op financiële diensten om risicobeheer en -beperking binnen de sector te verbeteren. 

Bevoegdheden en werkwijze van de FCA

De FCA machtigen

De Financial Conduct Authority (FCA) beschikt over uitgebreide bevoegdheden om haar missie te handhaven, waaronder het opstellen van regels en het voeren van onderzoek en sanctieprocedures. De FCA kan vergoedingen heffen om haar onafhankelijkheid en werking te financieren, zonder directe overheidsfinanciering. Deze heffingen zijn gericht op bevoegde entiteiten die FCA-reguleerde activiteiten uitvoeren en aanverwante instanties zoals erkende effectenbeurzen.

Het vervullen van FCA-taken

Volgens de officiële website van de FCA houdt de autoriteit toezicht op het gedrag van ongeveer 50.000 ondernemingen, reguleert zij 48.000 firma's en stelt zij specifieke normen voor bijna 18.000 instellingen. Het overkoepelende doel is het creëren van eerlijke en transparante markten voor particulieren, bedrijven van alle omvang en de macro-economie. Dit omvat consumentenbescherming, het versterken van financiële markten en het stimuleren van concurrentie. De FCA opereert onder het bestuur van het Britse Treasury en Parliament.

De FCA financieren

Als autonome publieke instelling financiert de FCA haar activiteiten via vergoedingen die worden geheven bij gereguleerde ondernemingen. Deze terugkerende bijdragen vormen de voornaamste financiële bron waarmee de FCA haar wettelijke taken vervult. De hoogte van de vergoedingen hangt af van de aard van de gereguleerde activiteiten die elk bedrijf uitvoert, de omvang van die activiteiten en de bijbehorende reguleringskosten die de FCA moet dragen.

Heeft mijn Britse bedrijf FCA-vergunning nodig?

FCA-vergunning is verplicht voor partijen die gereguleerde financiële diensten aanbieden en krediet verlenen aan consumenten in het Verenigd Koninkrijk. Deze eis vloeit voort uit de Financial Services and Markets Act 2000, die bepaalt dat personen en bedrijven die aangewezen activiteiten verrichten met bepaalde instrumenten, over FCA-autorisation moeten beschikken. Het niet verkrijgen van deze autorisatie kan strafrechtelijke aansprakelijkheid onder de FSMA tot gevolg hebben.

Conclusie

De Financial Conduct Authority (FCA) is belast met het toezicht op de financiële dienstverlening in het Verenigd Koninkrijk en coördineert de bescherming van consumenten, de stabiliteit van de markten en het bevorderen van concurrentie tussen aanbieders van financiële diensten. Haar wettelijke basis is de Financial Services and Markets Act 2000 en zij valt onder de verantwoordelijkheid van het Britse Treasury en het Parlement.

Als zelfstandige publieke instantie financiert de FCA haar werkzaamheden uitsluitend via vergoedingen van gereguleerde entiteiten. Met behulp van strafrechtelijke, civiele en regelgevende instrumenten treedt de FCA actief op tegen onbevoegde firma's en personen en beschermt zij de belangen van consumenten via haar handhavingsbevoegdheden.