Cómo comprar plata: mejores métodos para invertir en plata

Los inversores tienen varias opciones para diversificar y proteger sus carteras con plata. Pueden optar por comprar plata física, invertir en contratos de futuros sobre plata, considerar ETFs de metales preciosos o adquirir acciones de empresas mineras de plata para obtener posibles ganancias futuras.

Conceptos básicos

En tiempos de recesión económica o en periodos de inestabilidad prevista, los inversores suelen recurrir a los metales preciosos como refugio, buscando su estabilidad y seguridad. Estos activos actúan como cobertura frente a la inflación y la incertidumbre del mercado, ofreciendo diversificación respecto a las acciones y poseyendo valor tangible. Entre los distintos metales preciosos, la plata es ampliamente considerada como una de las opciones más populares. En este documento, exploraremos los mejores y más populares métodos para comprar plata.

Formas de comprar plata

A continuación se describen los métodos para comprar plata que se consideran los mejores y más populares.

Física

Tradicionalmente, poseer plata implica tenerla físicamente, a menudo en forma de monedas o lingotes. Puedes comprar plata física en línea, a través de distribuidores locales o en casas de empeño. Si buscas cantidades mayores o formas no monetarias, considera distribuidores especializados. Ten en cuenta que ciertas monedas de plata pueden tener un valor adicional debido a factores como la rareza, pero los inversores centrados en el valor de inversión de la plata deberían evitar las monedas de colección.

• Ventajas: Invertir en plata física, como monedas o lingotes, ofrece una forma de propiedad directa y tangible, eliminando la necesidad de acceso a internet o gestión por terceros. Más allá de su valor como inversión, la versatilidad de la plata en aplicaciones industriales en sectores como el automotriz, la electrónica, la energía solar, la fotografía y tecnologías emergentes como baterías y aplicaciones sanitarias subraya su importancia perdurable.

Mediante acciones de empresas mineras de plata

Invierte indirectamente en plata comprando acciones de empresas mineras de plata. Este tipo de inversión no representa la propiedad del metal, sino la participación en compañías dedicadas a su extracción. Puedes beneficiarte de la producción minera y del desempeño de la industria mediante estas inversiones.

• Ventajas: Los inversores pueden lograr una estrategia de diversificación parcial, distinta a la de poseer plata directamente, al invertir en empresas mineras de plata. Este enfoque permite potencialmente cubrir cierto riesgo. El movimiento del precio de las acciones mineras suele diferir del del commodity debido a diversos factores que influyen en los precios de las acciones.

Mediante ETFs

Otra forma común de invertir en plata es a través de fondos cotizados (ETFs). Los ETFs suelen mantener plata física, y los inversores compran participaciones en estos fondos, lo que simplifica la propiedad. ETFs notables incluyen iShares Silver Trust (SLV) y Aberdeen Standard Physical Silver Shares ETF (SIVR). Los ETFs ofrecen liquidez, permitiendo vender rápidamente a precios de mercado.

• Ventajas: Los precios de la plata son volátiles debido a la demanda industrial y reaccionan a datos de manufactura. Los ETFs que siguen precios de la plata o futuros ofrecen fácil liquidez, por lo que son adecuados para desinversiones rápidas. Se negocian con facilidad, a menudo con opciones de trading gratuitas mediante brokers en línea, eliminando preocupaciones de seguridad física. Los gestores de ETFs ofrecen informes regulares de rendimiento, aumentando la confianza y el control del inversor sin necesidad de poseer el metal físicamente.

Mediante contratos de futuros

Los contratos de futuros sobre plata son derivados que otorgan el derecho a comprar o vender plata a un precio futuro. Son adecuados para inversores que especulan sobre los movimientos del precio de la plata sin poseer el metal físico. Muchos inversores participan en trading especulativo sin tomar posesión física. A menudo se utiliza apalancamiento, requiriendo un capital inicial mínimo pero pudiendo implicar pérdidas o ganancias mayores.

• Ventajas: Los contratos de futuros ofrecen la ventaja del apalancamiento, permitiendo a los inversores comprometer una pequeña cantidad de capital con potencial de retornos significativos si los precios se mueven a su favor. También proporcionan una manera única de acceder a la plata a un precio preferido. Los inversores pueden entrar en contratos para comprar a un precio específico, que solo se ejecutan si los precios disminuyen. Sin embargo, si los precios suben más allá de su tolerancia, la posesión no es obligatoria como ocurriría con un ETF, donde las participaciones se compran a precios de mercado.

¿Cuáles son las desventajas?

Física

Existen ventajas y desventajas al invertir en plata física. Aunque ofrece tangibilidad, venderla rápidamente puede ser un reto debido a posibles discrepancias con los precios de mercado. También hay costes ocultos. Los inversores suelen pagar del 5% al 6% en comisiones al comprar monedas y lingotes de plata. Monedas populares como el American Eagle llevan una prima, y los vendedores terceros también cobran suplementos.

Los gastos de almacenamiento aumentan aún más los costes. Las cajas de seguridad bancarias y las cajas fuertes domésticas pueden ser caras, y las cuentas IRA de metales preciosos y las cuentas de custodia tienen tarifas anuales de almacenamiento. Una alternativa es invertir en un ETF de plata, que sigue de cerca los precios spot y tiene gastos anuales más bajos, típicamente alrededor del 0,50%.

Acciones mineras de plata

Si bien poseer acciones de una empresa minera de plata tiene sus ventajas, es crucial entender que no equivale a la propiedad directa de plata. El éxito de una compañía depende de su eficiencia operativa. Si la empresa enfrenta dificultades financieras o una falla significativa de equipo, los inversores pueden sufrir pérdidas no relacionadas con los precios de la plata.

Además, las empresas mineras de plata pueden verse afectadas por factores externos que no coinciden con los movimientos del precio de la plata. Por ejemplo, intervenciones gubernamentales que restrinjan la minería de plata podrían impactar negativamente a estas compañías, incluso si los precios de la plata suben debido a una menor oferta y mayor demanda. Por tanto, invertir en una minera de plata puede no ofrecer los mismos beneficios que poseer plata física.

ETFs

Una preocupación importante respecto a los ETFs, y en particular a los ETNs, gira en torno al riesgo asociado a las contrapartes. Cuando posees plata física, es tuya por completo, proporcionando un depósito de valor al que puedes acceder directamente. Por eso muchos inversores recurren a los metales preciosos como seguro.

El riesgo de problemas por parte de las contrapartes quedó patente con la quiebra de MF Global en 2011. Los inversores que tenían recibos de barras de plata en las cuentas de la firma recibieron solo el 72% de sus tenencias, perdiendo el 28%. Algunos incluso sospechan manipulaciones de mercado por parte de patrocinadores de ETFs/ETNs. Esto hace que poseer plata física resulte más atractivo. Además, las tarifas de los ETFs pueden erosionar su valor con el tiempo. Estos fondos a menudo venden algo de su plata para cubrir gastos, provocando que el precio de las participaciones se quede rezagado respecto al precio spot a lo largo del tiempo.

Contratos de futuros

Existen dos desventajas principales al invertir en contratos de futuros sobre plata.

• En primer lugar, estos contratos no otorgan la propiedad directa de la plata. A diferencia de los ETFs, que representan un reclamo sobre plata real, un contrato de futuros puede no llegar a ser rentable, lo que significa que podrías no beneficiarte de una evolución favorable del precio.
• En segundo lugar, los contratos de futuros son complejos y no son adecuados para principiantes. A diferencia de opciones más sencillas como los ETFs, requieren un entendimiento y experiencia más profundos. Además, los inversores pueden incurrir en comisiones sin llegar a poseer plata física.

¿Vale la pena invertir en plata?

La plata tiene un historial histórico de largo plazo como opción de inversión viable. A lo largo de los años, muchos inversores la han elegido por su potencial para generar rendimientos favorables. La decisión de invertir en plata es subjetiva y depende de las preferencias individuales y la tolerancia al riesgo. Aunque la plata puede no ser la opción ideal para quienes buscan mayores rendimientos con más riesgo, ofrece ventajas únicas.

Una de las razones clave para considerar la inversión en plata son sus aplicaciones prácticas en el mundo real. Desde usos industriales hasta su papel en diversos avances tecnológicos, la plata posee un valor intrínseco más allá de su valor monetario. Esto convierte a la plata en una opción adecuada para quienes priorizan una inversión relativamente segura con beneficios tangibles. Por tanto, al evaluar tus opciones de inversión, vale la pena considerar la importancia histórica, la versatilidad y la practicidad que la plata aporta.

Conclusión

Los inversores tienen varias opciones para acceder al mercado de la plata: posesión física, compra de ETFs, inversión en contratos de futuros o adquisición de acciones de empresas mineras de plata. Cada método tiene sus pros y sus contras, ofreciendo diferentes maneras de participar en la industria de la plata.