Medie mobili spiegate

Le medie mobili (MA) sono uno strumento potente per analizzare le tendenze di mercato nell'analisi tecnica (AT). Forniscono preziose indicazioni sulle performance del mercato ma non dovrebbero essere l'unico riferimento. Si raccomanda di utilizzare una combinazione di diversi indicatori di AT per evitare segnali falsi e prendere decisioni di trading più accurate.

Fondamenti

L'uso dell'analisi tecnica (AT) nel trading non è un concetto nuovo. Mira a prendere decisioni informate attraverso l'uso dei dati. Tra i molti tipi di indicatori di AT, le medie mobili (MA) si distinguono per la loro popolarità e l'uso costante. Pur esistendo diversi tipi di medie mobili, il loro scopo è creare indicatori di trend chiari smussando i grafici. Sebbene siano considerate indicatori ritardati o trend-following, le medie mobili rimangono strumenti potenti per filtrare il rumore di mercato e identificare potenziali direzioni, poiché si basano su dati passati.

Tipi di medie mobili

Nel trading sono disponibili diversi tipi di medie mobili per i trader. Possono essere impiegate in vari setup, dal day trading agli investimenti a lungo termine. Tuttavia, le categorie più comunemente usate sono la media mobile semplice (SMA) e la media mobile esponenziale (EMA). A seconda delle preferenze del trader e delle condizioni di mercato, si può scegliere l'indicatore che meglio si adatta al proprio setup.

La media mobile semplice

La SMA è un indicatore di analisi tecnica che prende i dati di un periodo prestabilito e calcola il prezzo medio di un asset per quel periodo. Tuttavia, a differenza di una media aritmetica di base, la SMA scarta il dato più vecchio non appena entra un nuovo dato. Ad esempio, se la SMA è calcolata su un periodo di 10 giorni, saranno inclusi nel calcolo solo gli ultimi 10 giorni di dati.

Uno svantaggio della SMA è che tutti i valori di input ricevono lo stesso peso, indipendentemente dalla loro recentezza. I trader che danno priorità ai dati più recenti sostengono che questo peso uniforme sia svantaggioso per l'analisi tecnica. Per ovviare a questo problema è stata sviluppata la media mobile esponenziale.

La media mobile esponenziale

L'EMA è simile alla SMA in quanto utilizza le fluttuazioni dei prezzi passati per fornire analisi tecniche. Tuttavia, l'EMA assegna più peso e valore ai dati di prezzo più recenti, rendendola più reattiva a rapidi cambi di prezzo e inversioni. Di conseguenza, l'EMA è spesso preferita dai trader che operano nel breve termine.

Quando si sceglie tra SMA ed EMA, i trader dovrebbero considerare le proprie strategie e obiettivi, regolando le impostazioni di conseguenza. Entrambi gli indicatori sono ampiamente utilizzati nel mondo del trading e degli investimenti.

Impostazioni delle medie mobili

Le medie mobili sono ampiamente utilizzate nel trading e negli investimenti, ma presentano un certo periodo di ritardo. Più ampio è il set di dati, maggiore sarà il ritardo. Per esempio, una MA che analizza gli ultimi 100 giorni risponderà più lentamente ai nuovi dati rispetto a una MA che considera solo gli ultimi 10 giorni.

I trader possono scegliere quale MA si adatta meglio al loro setup. Per gli investitori a lungo termine, set di dati più grandi sono benefici perché meno soggetti a variazioni drastiche dovute a una o due oscillazioni significative. I trader a breve termine, invece, preferiscono set di dati più piccoli che consentono una maggiore reattività.

Le medie mobili a 50, 100 e 200 giorni sono le più comunemente usate nei mercati tradizionali. Nel trading azionario, le MA a 50 e 200 giorni sono monitorate da vicino e qualsiasi rottura al di sopra o al di sotto di queste linee è considerata un segnale di trading significativo, specialmente quando è seguita da incroci. 

Nel trading di criptovalute valgono gli stessi principi, ma a causa della volatilità 24/7 del mercato le impostazioni delle MA e la strategia di trading possono variare. I trader focalizzati sul day trading potrebbero essere più interessati alla performance dell'asset nelle ultime ore piuttosto che nei mesi. Possono essere applicati vari timeframe alle formule utilizzate per calcolare le medie mobili purché siano allineati con la strategia del trader.

Segnali di incrocio

Naturally, a rising MA represents an upward trend and a falling MA indicates a downward trend. But when used alone, moving averages may not be a reliable and strong indicator to identify market trends. Traders often use a combination of MAs to spot bullish and bearish crossover signals, which are created when two different MAs cross over each other on a chart.

Un incrocio rialzista, noto anche come golden cross, si verifica quando una MA a breve termine incrocia verso l'alto una MA a lungo termine. Questo suggerisce l'inizio di un trend al rialzo ed è visto come un segnale positivo dai trader. Al contrario, un incrocio ribassista, o death cross, avviene quando una MA a breve termine incrocia verso il basso una MA a lungo termine. Ciò indica l'inizio di un trend al ribasso ed è interpretato come un segnale negativo. Identificando questi incroci, i trader possono prendere decisioni informate su quando comprare o vendere asset.

Svantaggi delle medie mobili

Uno dei principali svantaggi delle MA è il loro tempo di ritardo, dato che sono indicatori lagging che si basano sull'azione dei prezzi passata. Di conseguenza, i segnali sono spesso in ritardo. Per esempio, un incrocio rialzista può segnalare un acquisto, ma potrebbe verificarsi solo dopo un significativo aumento di prezzo. Questo significa che parte del profitto potenziale potrebbe andare perso nel tempo intercorrente tra la salita del prezzo e il segnale di incrocio. In alternativa, un falso golden cross può portare un trader ad acquistare vicino al massimo locale appena prima di un calo, generando falsi segnali di acquisto noti come bull trap.

Conclusione

Le medie mobili sono tra gli indicatori di analisi tecnica più potenti disponibili. Rappresentano uno strumento prezioso per analizzare le tendenze di mercato in modo guidato dai dati, offrendo informazioni utili sulle performance del mercato. Tuttavia, i trader devono fare attenzione a non fare affidamento esclusivo sulle MA e sui segnali di incrocio per le loro decisioni di trading. È sempre consigliabile utilizzare una combinazione di diversi indicatori di AT per evitare di cadere vittima di segnali falsi.