Wat is een IDO?

Een IDO, of Initial Dex Offering, is een tokenverkoop op een Decentralized Exchange (DEX) die projecten een eenvoudige en goedkope manier biedt om hun tokens te distribueren. Liquidity pools spelen een cruciale rol in IDO's doordat ze na de verkoop liquiditeit bieden. Tijdens een IDO kunnen investeerders fondsen vastzetten in ruil voor nieuwe tokens. Een deel van de opgehaalde gelden wordt vervolgens toegevoegd aan een liquidity pool met de nieuwe token, die later aan het project wordt teruggegeven.

De IDO-modellen blijven veranderen en er worden nieuwe modellen geïntroduceerd, zoals Initial Farm Offering (IFO). Naarmate de markt meer gereguleerd wordt, zien we mogelijk een toename van KYC-vereisten. Om aan een IDO deel te nemen heb je een digitale wallet nodig, zoals MetaMask, en cryptocurrency om de transactiekosten te betalen. Het is essentieel grondig onderzoek te doen naar het project en een vertrouwde DEX te gebruiken. Je moet de IDO-mechanica, het projectteam en de tokenomics zorgvuldig onderzoeken. Houd er rekening mee dat tokenverkoop hoge risico's met zich meebrengt, dus investeer alleen wat je kunt missen.

Basis

In het crypto-ecosysteem kan een tokenverkoop een spannende kans voor investeerders zijn om tokens bij lancering te kopen. De ICO (Initial Coin Offering)-hype van 2017 op Ethereum was echter niet uitsluitend positief, met wijdverspreide scams en rug pulls die tot aanzienlijke verliezen voor investeerders leidden.

Sindsdien zijn alternatieve methoden voor tokenverkoop ontwikkeld, waaronder Initial Exchange Offering (IEO), Security Token Offering (STO) en IDO. Hoewel IDO's populair zijn geworden, vragen investeerders zich vaak af hoe ze verschillen van ICO's en of ze een veiligere optie vormen.

Een cryptocurrency tokenverkoop is een methode van fondsenwerving waarbij een startup of project een nieuwe cryptocurrency te koop aanbiedt. Dit kan via verschillende crowdfundingmethoden, waaronder het gebruik van een gecentraliseerd crypto-exchangeplatform voor beheer (IEO), samenwerking met een lokale financiële toezichthouder (STO) of het zelfstandig uitvoeren van de verkoop (ICO). Investeerders kunnen de munten kopen voor hun nut of voor speculatie, zoals het gebruiken van de coin voor farming, staken in een governance-mechanisme of het betalen van transactiekosten.

Wat is de functie van een IDO?

Een DEX wordt gebruikt om een IDO uit te voeren, waarbij een crypto-project zijn tokens distribueert aan gebruikers die fondsen inzetten via het platform. Deze processen worden geautomatiseerd via smart contracts op de blockchain.

Verschillende DEX'en hebben hun eigen regels en fases voor IDO's, maar er zijn enkele gemeenschappelijke methoden. Allereerst wordt een project gescreend en geaccepteerd om een IDO op een DEX te draaien. Het project levert tokens aan voor een vaste prijs, en gebruikers zetten hun fondsen vast in ruil voor deze tokens, die zij ontvangen tijdens het token generation event (TGE).

Ten tweede is er meestal een whitelist voor investeerders, en investeerders moeten mogelijk marketingtaken voltooien of hun walletadres opgeven om op de lijst te komen. Een deel van de ingezamelde gelden wordt gebruikt om een liquidity pool met de token van het project te creëren, terwijl de rest van de gelden aan het team wordt gegeven. Investeerders kunnen de token na het TGE verhandelen, maar de aangeleverde liquiditeit is doorgaans voor een bepaalde periode vergrendeld.

Ten slotte worden bij het TGE de tokens naar de gebruiker overgedragen en gaat de liquidity pool open voor handel. Het is essentieel grondig onderzoek te doen naar het project en een vertrouwde DEX te gebruiken voordat je deelneemt aan een IDO. Tokenverkopen zijn risicovol, en investeerders moeten alleen investeren wat ze kunnen missen.

De toekomst van het IDO-model

Het IFO-model is een steeds populairdere vorm van tokenverkoop die enige overeenkomsten met IDO's heeft. Terwijl een IDO doorgaans inhoudt dat fondsen worden vastgezet in ruil voor tokens, moeten investeerders bij IFO's eerst staken in een DeFi LP om LP-tokens te verdienen.

Toezichthouders wereldwijd tonen meer interesse in DeFi en de regelgevende status ervan. Dit zou kunnen betekenen dat DEX'en die voor IDO's worden gebruikt, onder dezelfde regels vallen als gecentraliseerde exchanges. AML- en KYC-vereisten zijn al standaard voor gecentraliseerde exchanges, maar ze kunnen ook noodzakelijk worden voor DEX'en.

Welke voordelen biedt een IDO?

Tokenverkopen zijn in de loop van de tijd eerlijker en veiliger geworden voor investeerders. IDO's hebben verschillende voordelen die aan deze verbetering bijdragen.

1. Investeerders hoeven niet direct met een project samen te werken of hun smart contracts blind te vertrouwen. Een betrouwbaar IDO-platform heeft meerdere succesvolle verkopen afgerond, en als de smart contracts hetzelfde zijn, kunnen investeerders enige mate van vertrouwen in de aanbieding hebben.
2. IDO's bieden directe liquiditeit na de verkoop. Dit wordt bereikt door een deel van de opgehaalde fondsen in liquidity pools vast te zetten om na de verkoop een liquide markt te creëren. Dit helpt slippage en volatiliteit te verminderen.
3. Er zijn geen aanmeldingen vereist om aan IDO's deel te nemen. Investeerders hebben alleen een wallet en fondsen nodig, en persoonlijke informatie is niet vereist. Dit maakt IDO's toegankelijk voor allerlei gebruikers. Het ontbreken van KYC- of AML-processen kan echter ook als een nadeel worden gezien.
4. IDO's zijn betaalbaar en toegankelijk voor projecten. Voor een klein, minder bekend project is het vaak gemakkelijker en goedkoper om hun token via een DEX te lanceren dan via een grote, gecentraliseerde exchange.
5. IDO's hebben vaak anti-whale maatregelen, wat betekent dat geen enkele investeerder een groot aantal tokens kan kopen.

Welke nadelen zijn er verbonden aan een IDO

Deelname aan een IDO brengt enkele potentiële nadelen met zich mee vanwege de anonieme en gedecentraliseerde aard. Een daarvan is het ontbreken van KYC- en AML-maatregelen, waardoor investeerders en projecten kwetsbaar kunnen worden. Het uitvoeren van deze noodzakelijke controles helpt de onrechtmatige doorstroming van gelden te voorkomen en economische beperkingen te omzeilen. In bepaalde regio's kan deelname aan een IDO verboden zijn als de token als een effect wordt beschouwd. Een andere zwakte is de verminderde projectcontrole bij IDO's. Daardoor kunnen onethische projecten hun tokens gemakkelijker distribueren vergeleken met IEO's, die op gereguleerde exchanges worden uitgevoerd.

Wat onderscheidt een IDO, IEO en ICO?

ICO, IDO en IEO zijn verschillende methoden, hoewel ze vergelijkbare resultaten bereiken. Hier is een samenvatting van de belangrijkste verschillen:

Waar vind je IDO's?

Om een IDO te vinden is de primaire bron de website van het project. Neem deel aan de community van het project en volg hun sociale media-accounts om te beginnen. Je kunt ook DEX'en controleren voor een lijst van aankomende IDO's. Voor een uitgebreide lijst van aankomende IDO's biedt CoinMarketCap een overzicht van tokenverkopen. Houd er rekening mee dat niet alle vermelde aanbiedingen IDO's zijn, maar CoinMarketCap labelt die nauwkeurig als dat het geval is.

Hoe neem je deel aan een IDO?

Om deel te nemen aan een IDO heb je een crypto-wallet nodig die verbinding kan maken met DApps, zoals MetaMask, evenals wat crypto om de tokens te kopen en transactiekosten te betalen. Welke cryptocurrency nodig is voor de verkoop hangt af van de specifieke IDO, en LP-tokens kunnen vereist zijn als je aan een IFO deelneemt.

Zodra je wallet klaar is, verbind je met de IDO-DApp via de connect-knop. Volg de gegeven instructies om je fondsen vast te zetten ter voorbereiding op het token generation event en zorg dat je voldoende saldo hebt voor transactiekosten. Nadat de inschrijvingsperiode is afgelopen, worden je tokens in de meeste gevallen naar je wallet overgedragen. Sommige verkopen kunnen echter vereisen dat je je tokens voor een bepaalde periode vergrendelt of stake. Lees de verkoopdetails zorgvuldig voordat je aan een IDO deelneemt.

Veiligheidstips bij een IDO

Bij investeren in een IDO is het belangrijk voorzorgsmaatregelen te nemen om risico's te minimaliseren. Hier zijn enkele praktische tips:

• Gebruik de juiste inschrijvingslink voor de IDO. Oplichters kunnen nep-inschrijfpagina's maken om investeerders te misleiden en hun crypto naar zich toe te leiden.
• Gebruik een vertrouwde DEX-launchpad om aan IDO's deel te nemen. Er zijn veel betrouwbare DEX'en die veilige tokenverkopen aanbieden.
• Onderzoek het project waarin je investeert. Controleer of het team achter het project betrouwbaar is, of opgehaalde gelden worden gevested en of er al een bruikbaar product is.
• Lees en begrijp de IDO-voorwaarden zorgvuldig. Tijdens de verkoop aangekochte tokens kunnen vergrendeld zijn of vertraagd worden uitgegeven.
• Tenslotte, investeer alleen wat je kunt missen. Tokenverkopen staan bekend om hun hoge volatiliteit en zelfs met degelijk onderzoek bestaat het risico op scams of rug pulls. Investeer niet meer dan je bereid bent te verliezen.

IDO-platforms

Als het gaat om het vinden van DEX'en die IDO-diensten aanbieden, zijn er veel opties beschikbaar op verschillende blockchains. Om je zoekopdracht te vereenvoudigen kun je de lijst van CoinGecko met Top Launchpad Coins op basis van marktkapitalisatie raadplegen. De meeste DEX'en hebben hun eigen coins en de lijst bevat ze allemaal. Houd er echter rekening mee dat een hoge marktkapitalisatie niet noodzakelijk betekent dat een DEX betrouwbaar of vertrouwd is. Je moet ook andere factoren overwegen voordat je beslist welke DEX je voor een IDO wilt gebruiken.

Conclusie

De populariteit van IDO's is in de cryptomarkt toegenomen vanwege hun betaalbaarheid, gebruiksgemak en toegankelijkheid, waardoor ze een standaard fondsenwervingsmodel zijn geworden voor veel nieuwe projecten. Dit heeft geleid tot het ontstaan van een hele industrie rond tokenverkopen. Hoewel deelname aan een IDO via een Decentralized Liquidity Exchange over het algemeen veiliger is dan rechtstreeks in een project investeren, is het cruciaal het juiste project te selecteren voor succes. Grondig onderzoek blijven doen in de cryptoruimte is de beste aanpak.