De GAAP-hiërarchie bestaat uit vier niveaus die accountants begeleiden bij het kiezen van de juiste principes bij het opstellen van financiële overzichten voor niet-gouvernementele entiteiten. Omdat verschillende organisaties toezicht houden op uiteenlopende aspecten van accounting, was het noodzakelijk om de meest toepasbare standaarden voor verschillende boekhoudkundige onderwerpen vast te stellen. De GAAP-hiërarchie bepaalt de meest betrouwbare standaarden en praktijken voor een specifieke situatie of kwestie. Als er op hogere niveaus geen informatie over het onderwerp beschikbaar is, moet de accountant zoeken naar relevante uitspraken op het volgende niveau.
Basis
Boekhoudkundige praktijken en standaarden worden beheerst door een uitgebreide hiërarchie die bekendstaat als generally accepted accounting principles (GAAP). Dit kader van vier niveaus classificeert de richtlijnen die door belangrijke instanties worden verstrekt, waaronder de Financial Accounting Standards Board (FASB), de U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) en het American Institute of Certified Public Accountants (AICPA). Elk niveau binnen deze hiërarchie vertegenwoordigt een verschillend gezag, waardoor uiteenlopende boekhoudkundige kwesties op de juiste manier worden behandeld. De hoogste richtlijnen behandelen overkoepelende boekhoudkundige zaken, terwijl de lagere niveaus zich richten op gedetailleerde technische vraagstukken.
Hiërarchie van GAAP: inzicht in regelgevende instanties in de boekhouding
Om duidelijke en gezaghebbende richtlijnen over boekhoudkundige kwesties vast te stellen, vertrouwt de boekhoudkundige professie op een hiërarchie die meerdere regelgevende instanties in ogenschouw neemt die verschillende aspecten van het vakgebied toezicht houden. Deze instanties publiceren boekhoudkundige richtlijnen in uiteenlopende vormen, elk met hun eigen mate van autoriteit. Het doel van de GAAP-hiërarchie is het verbeteren van consistentie en vergelijkbaarheid in financiële verslaggeving. Het biedt een raamwerk voor het selecteren van de juiste principes voor het opmaken van financiële overzichten in overeenstemming met U.S. GAAP voor niet-gouvernementele entiteiten.
Financial Accounting Standards Board (FASB)
Sinds de oprichting in 1973 heeft de Financial Accounting Standards Board een cruciale rol vervuld als onafhankelijke non-profitorganisatie. Haar primaire verantwoordelijkheid is het vaststellen van boekhoud- en rapportagestandaarden voor beursgenoteerde en private ondernemingen, evenals non-profitorganisaties in de Verenigde Staten. De standaarden van de FASB bevorderen gestandaardiseerde rapportage, waardoor financiële overzichten beter vergelijkbaar worden binnen dezelfde sector.
Securities and Exchange Commission (SEC)
De Securities and Exchange Commission, opgericht in 1934, fungeert als een onafhankelijke federale overheidsinstantie. Zij heeft meerdere doelen, waaronder het beschermen van beleggers, het waarborgen van een eerlijke en ordelijke werking van effectenmarkten en het faciliteren van kapitaalvorming. De SEC stelt rapportagestandaarden en regelgeving vast die specifiek van toepassing zijn op beursgenoteerde ondernemingen.
American Institute of Certified Public Accountants (AICPA)
Het American Institute of Certified Public Accountants, opgericht in 1887, is een non-profit beroepsorganisatie die Certified Public Accountants (CPA's) in de Verenigde Staten vertegenwoordigt. Tot haar verantwoordelijkheden behoort onder meer het ontwikkelen van standaarden voor externe controles van private ondernemingen, wat bijdraagt aan de algehele kwaliteit en betrouwbaarheid van financiële rapportage.
Hiërarchie van GAAP: vereisten voor het vaststellen van autoriteit
Het vaststellen van een duidelijke hiërarchie is cruciaal voor de Generally Accepted Accounting Principles, zodat accountants gezaghebbende richtlijnen hebben wanneer ze boekhoudkundige onderwerpen onderzoeken. Deze hiërarchie bestaat uit vier niveaus, waarbij het hoogste niveau het meeste gezag heeft. Accountants dienen het hoogste niveau te raadplegen voor relevant advies over een bepaald onderwerp en verder te gaan naar het volgende niveau als er op hogere niveaus geen informatie wordt gevonden.
Het hoogste niveau van de GAAP-hiërarchie omvat uitspraken en interpretaties van de Financial Accounting Standards Board, regels en interpretatieve uitgaven van de Securities and Exchange Commission die van toepassing zijn op alle SEC-registranten, en accounting research bulletins en opinies uitgegeven door het American Institute of Certified Public Accountants.
Op het tweede niveau vinden we FASB Technical Bulletins, samen met de AICPA Industry Audit and Accounting Guides en Statements of Position, goedgekeurd door de FASB.
Het derde niveau omvat AICPA Accounting Standards Executive Committee Practice Bulletins, consensusposities van de FASB Emerging Issues Task Force (EITF) en onderwerpen besproken in Appendix D van EITF Abstracts.
Tot slot, op het laagste niveau, vinden we FASB implementatiehandleidingen, AICPA Accounting Interpretations en AICPA Industry Audit and Accounting Guides en Statements of Position die niet door de FASB zijn goedgekeurd. Dit niveau omvat ook algemeen erkende en veelgebruikte boekhoudkundige praktijken, zowel in het algemeen als binnen specifieke industrieën.
Voor een uitgebreid begrip van de hiërarchie biedt de FASB's Statement of Accounting Standards No. 162 een gedetailleerde uitleg van de structuur en componenten ervan.
Conclusie
De GAAP-hiërarchie helpt accountants bij het selecteren van passende principes voor niet-gouvernementele entiteiten. Ze zorgt voor consistentie en vergelijkbaarheid in financiële verslaggeving en houdt rekening met richtlijnen van de FASB, SEC en AICPA. Het hoogste niveau omvat FASB-uitspraken en interpretaties, SEC-regels en uitgaven, en AICPA-bulletins. Naarmate accountants verder gaan, komen ze technische bulletins, branchegidsen en opkomende kwesties tegen. Het laagste niveau omvat implementatiehandleidingen, accountinginterpretaties en algemeen erkende praktijken.