Opinion Shopping (Görüş Seçimi) Nedir?
Opinion shopping, şirketlerin finansal durumları hakkında lehte görüş verecek denetçiler araması durumudur. Kredi verenler ve yatırımcılar karar verirken bağımsız değerlendirmelere güvenir. Muhasebe standartlarına uyulduğunu yanlış beyan etmek, bir şirketin faaliyetlerini sürdürmesine yardımcı olabilir. ABD Menkul Kıymetler ve Borsa Komisyonu (SEC) opinion shopping'i yasaklamış olsa da, şirketlerin denetçilerini değiştirebilmesi nedeniyle uygulanması zordur.
Temel Bilgiler
Opinion shopping, dış denetçi arayışını kapsar; lehte bir değerlendirme sağlayacak bir denetçi bulunmaya çalışılır. Bu olumlu değerlendirme, "şartsız görüş" (temiz görüş) olarak bilinir ve şirketin mali tablolarının doğru sunulduğu ve genel kabul görmüş muhasebe ilkelerine (GAAP) uygun olduğu izlenimini verir. Sonuç olarak şirket, kredi verenlerden daha iyi koşullarda finansman sağlayabilir ve yatırımcı desteğini sürdürebilir.
Opinion Shopping Nasıl İşler?
Dış Denetimler ve Muhasebecinin Görüşü
SEC, halka açık şirketlerin dış denetimden geçmesini ve sonuçları yıllık dosyalarında açıklamasını zorunlu kılar. Bu denetimler, mali raporların kalitesini değerlendiren bağımsız bir denetçinin görüşünü ortaya koyar.
Şartlı ve Şartsız Görüşler
Muhasebecinin görüşü şartlı veya şartsız olabilir. Şartlı görüş, şirketin muhasebe ilkeleri veya sunulan bilgiler hakkında endişe olduğunu gösterir. Opinion shopping, şirketin mali tablolarının GAAP'a uygun olarak adil şekilde sunulduğunu doğrulayan şartsız bir görüş aradığı durumlarda gerçekleşir.
Denetçi Görüşünün Sonuçları
Denetçinin görüşü önemli sonuçlar doğurur. Mali raporlara ilişkin şüpheler yatırımcıları caydırabilir ve kredi almayı zorlaştırabilir. Ayrıca kredi notu düşüşüne yol açabilir ve sermaye toplama süreçlerini güçleştirebilir. Kredi verenler ve yatırımcılar, bir şirketin finansal kayıtlarının bağımsız değerlendirmelerine büyük ölçüde güvenir, bu yüzden denetçiden gelen olumlu bir görüş kritik öneme sahiptir.
Opinion Shopping Yapan Şirketler
Regülatörlerin hoş karşılamadığını bilmelerine rağmen bazı şirketler opinion shopping yapar. Finansal raporlama eksikliklerini göz ardı eden denetçiler ararlar.
Kısa Bir Tarihçe
Regülatörler, Enron, Tyco ve WorldCom gibi şirketlerin karıştığı geçmiş finansal skandallar nedeniyle opinion shopping konusunda endişelidir. 2002 tarihli Sarbanes-Oxley Yasası gibi sahte finansal raporlamayı engellemeye yönelik yasalar olmasına rağmen, opinion shopping yaygınlığını korumaktadır. Amerikan Muhasebe Derneği (AAA) tarafından yapılan bir çalışma, finansal sıkıntı içindeki ABD şirketlerinin yarısından fazlasının lehte görüş verecek denetçiler aradığını ortaya koydu. Araştırma, opinion shopping yapanların, şirkete devam etme yeteneği hakkında şüphe belirten "going concern" görüşü alma ihtimallerinin, yapmayanlara kıyasla daha düşük olduğunu gösterdi.
Uyarı İşaretleri ve Gri Alanlar
Bir şirketin denetim firmasını hızla değiştirmesi, opinion shopping şüphesini gündeme getirir. Bu şirketler, denetçi değiştirme maliyetleri karşılığında önemli faydalar bekleyebilir. Yeni bir müşteri alırken denetçilerin başlangıç maliyetleriyle karşılaşması da, bu maliyetler geri alınana kadar olumlu değerlendirme baskısına yol açabilir.
Bazı şirketler, muhasebe uygulamaları hakkında eleştirel bilgi açıklayan denetçileri işten çıkarabilir. Bu durum, denetçileri daha hoşgörülü ve esnek olmaya iterek daha fazla iş çekmelerini sağlayabilir. Ancak ikinci bir görüş aramak her zaman kötü niyet anlamına gelmez. Şirketlerin, işlerine daha uygun bir denetçi bulmak veya denetim ücretlerini azaltmak için başka muhasebecilerle görüşme özgürlüğü vardır.
Değişikliklerin yalnızca daha elverişli görüş almak amacıyla yapılıp yapılmadığını belirlemek zor olabilir. Denetçi değiştirmede tutarlı bir örüntü veya prestijli "büyük dört" firmadan, yeni müşteri arayan daha küçük bir firmaya geçiş gibi durumlar, şüphe gerektiren uyarı işaretleri olabilir.
Sonuç
Opinion shopping, kısa vadede finansman sağlamak için hızlı bir çözüm gibi görünse de kredi verenler ve yatırımcılar açısından önemli riskler taşır. Şartsız görüş aramak, mali tabloların yanlış sunulmasına yol açabilir ve şirketin itibarına ve uzun vadeli görünümüne zarar verebilir. Regülatörler bu uygulamayı yakından izlemeye devam ediyor ve şirketler yatırımcı güvenini korumak için muhasebe standartlarına uyumu ve etik finansal raporlamayı önceliklendirmelidir.